胜业电气的保荐东谈主(主承销商)为申万()承销保荐有限包袱公司，保荐代表东谈主为李强华、王光昊。这是申万宏源本年保荐告捷的第2单IPO样貌。此前，2月1日，申万宏源保荐的江苏泽润新能科技股份有限公司首发过会。

胜业电气是一家专科的薄膜电容器企业，基于产物质能与限制化上风，为众人闻明开辟企业提供电机电容器、电力电子电容器和电力电容器等产物。

遣散招股证实书签署日，佛山市顺德区胜业投资有限公司(简称：胜业投资)抓有胜业电气2，461.00万股，抓股比例为40.68%，为胜业电气控股推动，胜业电气的内容适度东谈主为魏国锋、何日成。

遣散招股证实书签署日，魏国锋、何日因素别径直抓有胜业电气0.17%的股份；魏国锋通过担任胜业电气推动聚慧联合、聚有联合的泛泛联合东谈主兼执行事务联合东谈主，适度聚慧联合、聚有联合所抓胜业电气29.59%股份的表决权；何日成与魏国锋通过分歧抓有胜业电气推动胜业投资45.00%的股权，共同适度胜业投资所抓胜业电气40.68%股份的表决权；何日成与魏国锋通过分歧抓有胜业电气推动聚誉联合的泛泛联合东谈主兼执行事务联合东谈主聚满投资50.00%的股权，共同适度聚誉联合所抓胜业电气21.87%股份的表决权。据此，两东谈主共适度了胜业电气92.48%股份的表决权，为胜业电气的内容适度东谈主。

胜业电气本次拟向不特定及格投资者公开刊行不擢升1，800.00万股(未议论逾额配售遴荐权)东谈主民币泛泛A股或不擢升2，070.00万股(全额愚弄本次股票刊行逾额配售遴荐权)东谈主民币泛泛A股。

胜业电气拟召募资金17，700.70万元，分歧用于新动力薄膜电容器坐褥线扩建样貌、研发中心开辟样貌、补充流动资金。

审议见解：

1.请刊行东谈主：(1)证实新动力界限、家电界限2024年下半年和2025年收入预测的测算关节、参数诞生及测算成果与历史数据各别分析。(2)证实2024年以来分散式光伏界限投资开辟上网补贴等行业战略变化对塑壳类电力电子电容器产物募投项推测影响并分析该部分募投样貌产能消化的可行性。请保荐机构及陈诉管帐师补充核查并发标明确见解。

审议会议提倡问询的主要问题：

1.对于收入增速可抓续性。请刊行东谈主：(1)具体证实2024年以来卑劣光伏、风电等新动力投资开辟上网补贴战略、行业发展态势变化情况。(2)分析证实家电界限收入占比收窄、增速波动的具体原因，新动力界限单价呈下滑波动态势的具体原因，并进一步量化分析陈诉期内及期后家电、光伏、新动力汽车等行业发展的特色与趋势，是否存在降价内卷、结构转型、产能弥散、增长乏力、战略刺激难以抓续灵验等问题，偏激传导给刊行东谈主相应薄膜电容器产物需求减少、价钱倒逼着落、新客户拓展繁难等不利影响。(3)勾搭陈诉期内各期刊行东谈主光伏、风电、新动力汽车等界限销售收入和毛利率变化情况、2024年9月30日刊行东谈主在手订单变化情况等，把稳证实作出“2024年下半年新动力界限新开发主要客户预测玩忽已毕3，000万元以上增量收入”“2025年...公司预测开首于新动力界限的收入将保抓20%足下的增长”的依据和合感性。(4)勾搭刊行东谈主2022年和2023年家电界限销售收入的增长率分歧为-1.99%和5.62%的情况、2024年9月30日刊行东谈主在手订单变化情况等，把稳证实作出“家电界限前十大客户2024年系数收入预测同比增长18%，同期2024年下半年家电界限新开发主要客户预测玩忽已毕500万元以上增量收入”“2025年，...公司预测开首于家电界限的收入将保抓10%足下的增长”的依据和合感性。(5)勾搭上述情况把稳证实刊行东谈主2023年收入及功绩增长速率的可抓续性。请保荐机构及陈诉管帐师补充核查并发标明确见解。

2.对于新动力界限。请刊行东谈主证确凿新动力界限的主要产物组成，波及的主要客户、订价机制、陈诉期内价钱变化情况、信用战略等，勾搭新动力行业主要客户最新谋略功绩情况和变动趋势，老客户销售褂讪性以及新客户拓展情况，刊行东谈主竞争优颓势，补充证实刊行东谈主新动力界限收入增长的原因及合感性，2024年1-6月新动力界限毛利率着落的原因，新动力界限的收入和毛利率是否存在抓续着落风险。请保荐机构及陈诉管帐师核查并发标明确见解。

3.对于电能质料惩处配套产物。请刊行东谈主证实电能质料惩处配套产物的具体业务内容，刊行东谈主电能质料惩处配套产物毛利率在陈诉期内波动的原因，以及与同业业可比公司存在各别的主要原因。请保荐机构及陈诉管帐师补充核查并发标明确见解。

2024年上交所深交所IPO过会企业一览：

序号

公司称呼

上会日历

拟上市地方

保荐机构

1

武汉港迪技巧股份有限公司

2024/01/05

深交所创业板

()

2

苏州赛分科技股份有限公司

2024/01/11

上交所科创板

中信证券

3

中国瑞林工程技巧股份有限公司

2024/01/19

上交所主板

长江保荐

4

钧崴电子科技股份有限公司

2024/01/19

深交所创业板

华泰聚合

5

健尔康医疗科技股份有限公司

2024/01/22

上交所主板

()

6

江苏耀坤液压股份有限公司

2024/01/25

深交所主板

广发证券

7

浙江浙能燃气股份有限公司

2024/01/26

上交所主板

()

8

江苏米格新材料股份有限公司

2024/01/26

深交所创业板

民生证券

9

湖南湘投金天钛业科技股份有限公司

2024/02/01

上交所科创板

中泰证券、中航证券

10

江苏泽润新能科技股份有限公司

2024/02/01

深交所创业板

申万宏源

11

大明电子股份有限公司

2024/02/02

上交所主板

国泰君安

12

山东信通电子股份有限公司

2024/02/02

深交所主板

招商证券

13

北京晶亦精微科技股份有限公司

2024/02/05

上交所科创板

中信证券

自慰女孩

14

联芸科技(杭州)股份有限公司

2024/05/31

上交所科创板

中信建投

15

北京凯普林光电科技股份有限公司

2024/06/14

上交所科创板

国泰君安

16

汉朔科技股份有限公司

2024/06/21

深交所创业板

中金公司

17

想看科技(杭州)股份有限公司

2024/08/02

上交所科创板

中信证券

18

黄山谷捷股份有限公司

2024/08/09

深交所创业板

国元证券

19

江苏前锋精密科技股份有限公司

2024/08/16

上交所科创板

华泰聚合

20

上海毓恬冠佳科技股份有限公司

2024/08/23

深交所创业板

国泰君安

21

湖北兴福电子材料股份有限公司

2024/09/27

上交所科创板

()

2024年北交所IPO过会企业一览：

序号

公司称呼

上会日历

拟上市地方

保荐机构

1

宇星紧固件(嘉兴)股份有限公司

2024/01/08

北交所

安信证券

2

广东芭薇生物科技股份有限公司

2024/01/12

北交所

万联证券

3

江苏万达特种轴承股份有限公司

2024/01/19

北交所

中信建投

4

常州金康精工机械股份有限公司

2024/01/25

北交所

东北证券

5

安徽中草香料股份有限公司

2024/02/02

北交所

民生证券

6

西安博达软件股份有限公司

2024/02/05

北交所

开源证券

7

常州瑞华化工工程技巧股份有限公司

2024/02/05

北交所

中信建投

8

()金属集团铜冠矿山开辟股份有限公司

2024/02/06

北交所

天风证券

9

成齐成电光信科技股份有限公司

2024/06/17

北交所

广发证券

10

浙江太湖精深新材料股份有限公司

2024/06/20

北交所

招商证券

11

新疆科力新技巧发展股份有限公司

2024/08/09

北交所

东莞证券

12

温州聚星科技股份有限公司

2024/08/16

北交所

国投证券

13

合肥科拜尔新材料股份有限公司

2024/08/23

北交所

国元证券

14

胜业电气股份有限公司

2024/10/10

北交所

申万宏源

2024年IPO被否企业一览：

序号

公司称呼

日历

保荐机构

1

浙江胜华波电器股份有限公司

2024/01/12

国投证券